Бизнес-барометр МСБ Казахстана: настроения, активность и барьеры
Компания Freedom Finance Global в сентябре 2023 года запустила масштабное ежеквартальное исследование, посвященное малому и среднему бизнесу. В нем анализируются ключевые бизнес-показатели, такие как изменения в выручке, персонале и размерах бизнеса. Также оцениваются доступность кредитов, барьеры, ограничивающие рост, и конъюнктурные вопросы, касающиеся ослабления рубля к тенге и формы оплаты. Кроме того, рассчитан собственный индекс деловой активности малого и среднего бизнеса.
Исследование основывается на комплексной методологии United Research Technologies Group. Оно опирается на базу исследований, проводимых IHS Markit (Великобритания), Европейской комиссией, Федеральной службой государственной статистики РФ и посвященных деловой активности бизнеса.
Метод сбора данных – телефонный опрос (CATI). В каждой волне исследования (ежеквартально) опрашиваются 500 представителей малого и среднего бизнеса производственных и непроизводственных отраслей. Отобраны субъекты бизнеса в сфере торговли, добывающей и обрабатывающей промышленности, сельского хозяйства, строительства и услуг. Выборка построена с учетом региональных квот – представленности бизнеса в 20 регионах Республики Казахстан (17 областей и три города республиканского значения), отраслевых квот и размере предприятий, отражающих количество субъектов бизнеса в генеральной совокупности и их вклад в ВВП страны.
В данном материале представлены итоги третьего квартала 2023 года.
Расширение бизнеса не является проблемой
Индекс деловых настроений состоит из четырех основных субиндексов: «Продажи», «Кадры», «Кредиты», «Инвестиции». Наивысший показатель среди субиндексов зафиксирован в «Инвестициях» – 65,1 пункта. Он учитывает вопросы фактического и будущего расширений бизнеса и свидетельствует о том, что казахстанские бизнесмены в среднем больше масштабируют свою деятельность и/или планируют это сделать, нежели сокращают.
На втором месте оказался субиндекс «Кадры», который набрал 56,4 пункта. Он учитывает фактическое изменение персонала и планы по его расширению. Два других субиндекса – «Кредиты» и «Продажи» – насчитывают по 55 пунктов. В категории «Кредиты» учитываются ответы на вопрос о попытке получить банковский кредит за последние три месяца, графа «Продажи» отражает фактическое изменение и ожидания выручки.
Обороты не изменились, но большинство ждет роста
В вопросе выручки (оборотов) можно увидеть нейтральный ответ бизнеса касательно фактического ее изменения за последние три месяца. То, что выручка предпринимателей увеличилась, ответили 28%, но в то же время 26% дали противоположный ответ, а еще 44% отметили ее сохранение. По балансу этих цифр можно понять, что обороты бизнеса в целом не изменились. Однако, если смотреть на отрасли и размеры, то можно заметить значительные различия. Так, в промышленности выручка выросла у 40% компаний, тогда как снизилась лишь у 9%. Также неплохие результаты показали отрасли сельского хозяйства и строительства, в которых 39 и 37% компаний смогли увеличить обороты за последние три месяца. Но в сфере услуг, оптовой и розничной торговле наблюдается снижение выручки у 30 и 38% компаний соответственно. Рост прибыли в этих отраслях отмечают лишь 18 и 20% респондентов.
Также все хорошо у крупных компаний, но разница в результатах здесь не такая большая, как в разрезе отраслей. Среди них 37%, имеющих обороты более чем в 1,036 млрд тенге, смогли увеличить выручку в третьем квартале. Тогда как среди компаний меньшего размера таких успешных оказалось в диапазоне 27–29%.
Похожую картину можно увидеть и в размере персонала. Наиболее крупные компании в этом плане показали намного лучшие результаты. 45% фирм, имеющих от 101 до 250 сотрудников, смогли увеличить выручку. Тогда как лишь 24% компаний, имеющих до 15 сотрудников, могут похвастаться тем же.
В вопросе ожиданий роста выручки казахстанский малый и средний бизнес (МСБ) оказался оптимистичным. 47% респондентов ответили положительно на вопрос роста выручки в течение четвертого квартала, тогда как противоположный ответ дали 21%. Лучшие ожидания оказались в отрасли сельского хозяйства: целых 68% ожидают рост выручки. Отсюда можно сделать осторожный вывод о влиянии сезонности на ответы. Последний квартал года как раз будет периодом подведения итогов для большинства сельскохозяйственных компаний.
Также незначительно отстала промышленность, в которой 60% опрошенных ждут увеличения оборотов, что неудивительно, учитывая, что в третьем квартале лишь у 9% промышленных компаний снизилась выручка. Но вот в сфере торговли только 38% ожидают роста, и это несмотря на скорые новогодние праздники.
Размеры оборотов оказались не настолько решающим фактором в вопросе ожиданий. 30% крупных компаний ожидают снижение выручки в четвертом квартале, тогда как у более мелких этот показатель находится в диапазоне 19–23%. В итоге самыми оптимистичными оказались компании, имеющие оборот в 106–1035 млн тенге, и немного от них отстали фирмы, имеющие оборот в 26–105 млн.
Самым позитивным регионом по обоим вопросам касательно выручки является Мангистауская область. Там прибыль выросла у 66% предприятий, а 85% ожидают ее роста в четвертом квартале. Худшим регионом по совокупности показателей можно назвать Северо-Казахстанскую область, где лишь 15% компаний увеличили обороты, а 12% ждут роста.
Необходимость в персонале растет, но не повсеместно
Штат сотрудников казахстанского бизнеса в третьем квартале в целом вырос. 14,3% бизнесменов указывают на рост штата, тогда как у 10,4% он уменьшился. Почти все остальные респонденты отметили, что количество сотрудников не изменилось. В размере отраслей вновь можно увидеть значительную разницу в ответах. В промышленности штат увеличился у 35% компаний, а в строительстве – у 19%. При этом в сфере услуг этот же показатель составил лишь 8%, а в торговле – 7%. В указанных сферах также наблюдается большое количество компаний, которые, наоборот, снизили штат: 13 и 10% соответственно. Тем не менее показатель в 13% оказался наивысшим отрицательным результатом. То есть мы не наблюдаем резкого массового сокращения персонала в какой-либо отрасли. Размер компании в разрезе оборотов, наоборот, не показал большой разницы в результатах. В среднем 19% компаний, зарабатывающих от 26 млн тенге в год и выше, увеличили штат. Только мелкие компании с выручкой до 25 млн тенге показали отрицательный чистый результат: 11% таких фирм сократили штат, а 10% – увеличили.
Куда более уверенные показатели можно увидеть в вопросе будущего найма персонала в четвертом квартале. Почти 30% компаний намерены увеличить персонал, тогда как противоположный ответ дали лишь 5,3%. Явными лидерами среди отраслей являются сельское хозяйство и промышленность: 51 и 47% компаний соответственно намерены расширить штат.
Тем не менее остальные отрасли также показали нетто-положительный результат. Так, у аутсайдера в лице торговли 15% компаний планируют увеличить штат и лишь 6% – сократить в четвертом квартале. При этом чем больше компания, тем меньше доля тех, кто планирует увеличивать штат: лишь 13% самых крупных компаний, ранжированных по обороту, планируют расширение персонала. Более того, отметим высокую долю затруднившихся ответить – 24%, что, вероятно, указывает на более комплексную структуру таких компаний и отсутствие точной информации у опрашиваемого руководителя. Больше всего позитива в вопросе увеличения штата показывают средние компании. 37% фирм, чей годовой оборот находится в диапазоне 106–1035 млн тенге, планируют рост количества сотрудников.
МСБ постепенно расширяется
Казахстанский малый и средний бизнес в большей степени расширяется, чем сокращается. Причем этот тезис верен как в вопросе прошедшего расширения в третьем квартале, так и в вопросе будущего. 37% опрошенных компаний осуществили расширение бизнеса в исследуемом периоде. 29% – за счет собственных средств, 8% – за счет займов. Лишь 5% компаний были вынуждены сократить бизнес.
В разрезе отраслей явным лидером является сельское хозяйство с результатом в 58%. Также хорошие результаты показала отрасль промышленности, в которой расширились 46% компаний. Последними оказались отрасли строительства и услуги (по 23% в обоих случаях). Тем не менее, если в сфере услуг сокращение бизнеса не такое частое явление (6%), то в строительстве оно достигло 11%. Также отметим высокую долю промышленных компаний, которые расширились за счет заемных средств (17%). Ожидаемо крупные структуры расширились в меньшей степени, чем другие, из-за высокой базы. Таких среди крупных компаний оказалось лишь 24%, тогда как наибольший показатель (45%) – у компаний, имеющих годовой оборот в 106–1035 млн тенге. Лучшим регионом стала Туркестанская область, где 60% компаний расширили свой бизнес.
Среди отечественных компаний МСБ 38% намерены расширять бизнес в четвертом квартале. При этом 28% планируют сделать это за счет собственных средств, 10% – за счет заемных. И в этом вопросе в лидерах – отрасль сельского хозяйства, в которой 56% компаний намерены расширять собственное дело. Однако на этот раз лидерство оказалось не таким явным, так как те же 56% промышленных предприятий планируют расширяться в четвертом квартале. Интересно отметить, что 15% сельскохозяйственных компаний планируют использовать заемные средства для расширения, что является самым высоким значением. Аутсайдером вновь оказалась сфера услуг, в которой лишь 24% компаний планируют расширение. Ситуация в разрезе размеров аналогична предыдущему вопросу. 48% компаний из категорий с оборотом в 106–1035 млн тенге планируют расширение. Лидером опроса стала Мангистауская область, где 69% предприятий планируют рост.
Четверть представителей МСБ не могут получить кредиты
На вопрос о попытке получить банковский кредит в третьем квартале 9% компаний ответили, что подавали заявку и получили одобрение, 5,4% получили отказ. 17,5% респондентов ответили, что у них уже есть действующий кредит, 16,6% не стали обращаться из-за высоких ставок, а 4,9% посчитали, что заем им все равно не одобрят. В итоге 26,9% компаний так или иначе интересуются возможностью занять деньги для бизнеса, но по различным причинам так и не получают их. 40% предприятий посчитали, что кредиты сейчас им не нужны.
Среди отраслей наибольшее одобрение наблюдается в сельском хозяйстве и торговле, где 13% респондентам одобрили кредиты. Однако в случае с торговлей, вероятнее всего, кредиты оформляют индивидуальные предприниматели, учитывая распространенную практику получения обычных потребительских займов для пополнения оборотных средств небольшого бизнеса. В случае же с сельским хозяйством можно отметить наличие льготных схем кредитования по поддержке данной отрасли – как мелким хозяйствам, так и крупным агрофирмам, что отражается в высокой доле одобрения. Также наибольшее количество отказов (9% компаний) отмечается в сельском хозяйстве. В целом данная отрасль наиболее активна в этом вопросе: лишь 26% сельхозкомпаний не интересуются возможностью получить кредит.
Высокими ставками больше всего обеспокоен бизнес из отрасли услуг и торговли, где на это указывают 21 и 19% компаний соответственно. Что интересно, размеры бизнеса не особо повлияли на беспокойство о стоимости денег. Хотя и финансовая теория говорит, что чем больше компания, тем дешевле кредитные деньги. Крупные фирмы с оборотом выше 1,036 млрд тенге не подавали кредитные заявки. Нужно отметить, что таких в опросе было лишь 19.
ИДА малого и среднего бизнеса оказался в положительной зоне
Индекс деловой активности (ИДА) является распространенной по всему миру метрикой для определения деловой активности бизнеса. Текущий ИДА, по версии Национального банка, составляет 49 пунктов, на основе опроса бизнеса из реального сектора. ИДА малого и среднего бизнеса, по версии исследования Freedom Finance Global, в третьем квартале составил 56,7 пункта. Это указывает на позитивный деловой климат в среде МСБ.
Наивысший результат был зафиксирован в вопросе изменений условий производства за прошедший месяц: 30% компаний отметили улучшение, а 13% – ухудшение условий. Подчеркнем, что этот вопрос оказался не особо актуальным и применимым для большинства компаний из сферы услуг и торговли, учитывая низкую долю положительных и отрицательных ответов. С другой стороны, в сферах строительства, промышленности и сельского хозяйства от 41 до 43% компаний отметили улучшение условий для производства в последнем месяце. Также неплохо себя чувствуют в вопросе производства крупные компании. 37% из них фиксируют улучшение условий и лишь 15% – ухудшение. Но вот компании с оборотом от 106 млн до 1,035 млрд тенге, наоборот, показали почти нейтральный результат: 20% позитивных ответов против 19% негативных.
Также неплохо себя проявили два компонента ИДА: «Время доставки» и «Новые заказы», которые набрали 57,7 и 57,3 пункта соответственно. Время доставки за прошедший месяц улучшилось в 23% компаний, тогда как ухудшение отмечают лишь 8%. Вопрос оказался актуальным, скорее, для производственного сектора. В отрасли строительства 35% компаний отмечают улучшение этого компонента, тогда как обратное мнение имеет лишь 1%. Но вот предприятия с крупнейшими оборотами, наоборот, ощутили ухудшение в показателе «Время доставки». На это указывают 23% крупнейших фирм, с ними не согласились 19%. В остальных же размерных группах ситуация обратная и позитивная. В сегменте «Новые заказы» крупнейшие фирмы указывают на значительное улучшение: 56% позитивных ответов против 14%, тогда как у других компаний результаты намного скромнее. В целом же 34% компаний указывают на увеличение новых заказов, а 20% – на их уменьшение. Среди отраслей больше всего роста новых заказов отмечает бизнес из сельского хозяйства: у 49% есть увеличение, и лишь у 10% – уменьшение.