«Инвестиционная компания «Фридом Финанс»

AbbVie (ABBV) купит ImmunoGen (IMGN) за $10,1 млрд наличными, тем самым устранив конкурента с рынка.

«Покупка предполагает 28%-ную премию к рыночной капитализации ImmunoGen. Главной целью такого приобретения для AbbVie является устранение ненужной конкуренции на рынке противораковых препаратов, в том числе – приостановка выпущенного препарата Elahere, получившего неофициальное название «управляемая ракета», благодаря его точной нацеленности на уничтожение поражённых раковой опухолью клеток, не задевая здоровые клетки. Приобретя конкурента, AbbVie надеется, что у её собственного аналогичного препарата Humira не будет соперников на рынке. Сделка будет закрыта только в середине 2024 года. Но у препарата Humira уже появляются новые конкуренты, произведённые за рубежом, так что абсолютным монополистом на американском рынке противораковых препаратов AbbVie уже вряд ли станет», – говорит ведущий аналитик Freedom Finance Global Наталья Мильчакова.

Elahere от ImmunoGen относится к новому классу методов лечения, называемых конъюгатами ADС. Интерес к производителям ADC резко возрос за последний год. Компания Pfizer (PFE) находится в процессе покупки пионера Seagen в рамках сделки на $43 млрд, в то время как Merck заявила, что заплатит японскому производителю лекарств Daiichi Sankyo $5,5 млрд за совместную разработку трех ADC.

Акции ImmunoGen выросли на 83% до почти 23-летнего максимума в $29,34 на утренних торгах на новостях. В целом в этом году они выросли в цене более чем в три раза.

За девять месяцев, закончившихся в сентябре, продажи Elahere составили $212 млн, и, по прогнозам, к 2030 году он должен был стать блокбастером на рынке. Но планы могут быть подкорректированы конкурентами, которые успешно выпускают аналогичные препараты.

Инвестор-активист Нельсон Пельтц намерен получить как минимум три места в совете директоров Disney (DIS). Он не удовлетворен изменениями, которые проводит генеральный директор Disney Боб Айгер и активно высказывает свою позицию. Во время разговора с Айгером Пельтцу предложили встретиться с советом директоров компании, но отклонили просьбу акционера-активиста о местах в совете.

В начале года Пельтц раскритиковал капитальные расходы Disney, убыточный потоковый бизнес и неуклюжий план преемственности, а также попытался получить право голоса в совете директоров. Инвестор владеет акциями Disney на сумму около $3 млрд и намерен обратиться непосредственно к акционерам. Он ждет, когда откроется в следующем месяце окно возможностей для выдвижения кандидатов. И уверен, что акционеры поддержат план изменений, так как проблемы в компании серьезнее, чем считалось ранее.

За последние 12 месяцев Disney провела реструктуризацию компании и значительно сократила расходы. Ранее в этом месяце компания сообщила инвесторам, что находится на пути к экономии в $7,5 млрд, что на $2 млрд больше, чем ее первоначальная цель.

Disney заявила, что будет работать над тем, чтобы сделать свой потоковый бизнес прибыльным, превратить ESPN в выдающийся цифровой спортивный бренд, улучшить работу своих киностудий и ускорить рост в тематических парках за счет инвестиций в размере $60 млрд в течение следующего десятилетия.

В Disney отметили, что Пельтц состоит в союзе с Исааком Перлмуттером, бывшим исполнительным директором Disney, который был уволен в начале этого года и имеет «личную неприязнь» к Айгеру.

Компания Disney назначила в свой совет директоров Джеймса Гормана (James Gorman) и ветерана медиа-менеджмента и бывшего исполнительного директора группы Sky Джереми Даррока (Jeremy Darroch), что является упреждающим шагом. Другой инвестор, Blackwells Capital, выступил с заявлением в поддержку Айгера и его реструктуризации компании, а также «проголосует» за двух новых членов совета директоров, Гормана и Даррока. Этот шаг позволит защитить совет директоров от «посягательств» со стороны инвесторов-активистов.

Чипмейкер Broadcom (AVGO) уволит около 1 300 сотрудников VMware в Калифорнии после приобретения компании, занимающейся облачными вычислениями.

Производитель чипов также рассмотрит стратегические варианты для двух бизнес-подразделений VMware, сообщил в среду Insider со ссылкой на просочившееся электронное письмо генерального директора Хока Тана сотрудникам.

Напомним, что Broadcom закрыла сделку по приобретению VMware за $69 млрд 22 ноября после получения одобрения регулирующих органов от Китая. Это стало «сенсацией» на технорынках и кому-то показалось, что это символ оттепели в отношениях между двумя крупнейшими экономиками мира.

Известно, что VMware продолжит работать в четырех подразделениях — Cloud Foundation, Tanzu, Software-Defined Edge и Application Networking and Security. Ее топ-менеджер Рагху Рагхурам будет выступать в качестве технического советника генерального директора Broadcom.

Ford Motor (F) оценила стоимость нового трудового соглашения с профсоюзом UAW в $8,8 млрд и, как General Motors (GM), снизила годовой прогноз прибыли из-за простоев в производстве, вызванных длительной забастовкой на заводах.

Соглашение с Объединенным профсоюзом работников автомобильной промышленности (UAW), достигнутое после нескольких недель напряженных переговоров, добавит около $900 затрат в расчете на одно транспортное средство вплоть до 2028 года. В Ford заявили, что будут работать над тем, чтобы компенсировать это за счет сокращения расходов в других местах.

Теперь автопроизводитель ожидает, что скорректированная прибыль до вычета процентов и налогов (EBIT) в 2023 году составит от $10 млрд до $10,5 млрд по сравнению с предыдущим прогнозом в $11-12 млрд, предложенным в июле.

Прогноз включает в себя $1,7 млрд упущенной выгоды от забастовки, которая, по оценкам Ford, привела к сокращению оптовых продаж автомобилей примерно на 100 тыс. единиц.

Прогноз Ford появился на следующий день после того, как GM заявила, что ее новые трудовые соглашения с UAW и канадским профсоюзом Unifor обойдется в $9,3 млрд вплоть до 2028 года. GM также объявила об обратном выкупе акций на сумму $10 млрд и увеличении дивидендов на 33%, чтобы повысить падающую цену акций.

Ford был первым из «большой тройки» автопроизводителей Детройта, кто достиг договоренности с UAW после почти шести недель забастовок. Напомним, что через месяц после начала забастовки Ford заявила, что компания на пределе и может оказаться банкротом, если выполнит условия рабочих. Но профсоюз не пожалел автопроизводителя и теперь топ-менеджеры пытаются выйти из ситуации, изыскивая средства для бесперебойной работы производства.